问题 1、公司募投项目主要是做光伏铝型材，请简单介绍下光伏市场行业格局。
我们预计光伏组件 2021 年的出货量大约在 170GW-180GW，基本 上不会超预期，主要是今年第三季度和第四季度原材料（硅料等）及 其他辅材价格的上涨，应该对第四季度的出货量还是有较大的压力的。 据我们了解，下游主要客户的整体的开机率不足，在往年的第四季度 光伏组件厂商都是在备料的。铝型材边框作为光伏组件的配套产品， 每个 GW 的组件所需的铝型材重量应该在 6,500 吨左右，今年光伏组件 对铝边框的市场需求量也就是 ==100-130 万吨==左右。未来几年大家都比较 看好光伏行业的发展，前几年的铝边框的生产厂家相对来说具有规模 小，比较零散的的状况。这两年就趋向于集中化，主要是随着下游行 业客户的集中。第一梯队的光伏铝型材边框企业主要有中信渤海铝业 控股有限公司、永臻科技（滁州/常州）有限公司、营口昌泰铝材有限 公司和鑫铂股份，相对来说比较集中一点，但目前这 4 家的市场占有 率基本上都在 ==10%以下==。
除了我们公司以外，其余几家均为非上市公司。中信博海在河北； 昌泰铝材在山东有个生产基地，然后在滁州新建了一个生产基地；永 臻科技是在常州和滁州两个地方都有生产基地。
问题 3、未来光伏铝型材的市场==竞争格局会集中==判断的依据是什么？ 答：判断的依据主要是光伏组件行业的客户呈现集中化的趋势，导致 他们对上游配套供应商提出了集中化的需求。
问题 4、如果是一个新进入者进入光伏这个行业和我们竞争的话，他到 下游去认证或者这种考核需要多长时间，需要一定的什么样的条件？ 然后但是是比如说建筑铝型材厂家进入到光伏的下游的话，您看的话 它转型的话需要一些什么样的条件？
答：对于新进入者或者转型做光伏铝边框的企业导入光伏组件厂商的 时间大概为一年。 主要考察供应商的产能规模、技术和产品质量。 潜在的竞争对手分为：一个是新进入者，一个铝压延的同行转型做光 伏铝边框。首先国内铝压延行业的市场大概有 2,000 万吨左右的需求， 光伏铝边框的整个市场在其中占比很小，在这 2,000 万吨的市场需求量 中大约百分之五六十为建筑铝型材。
对于新进入者，主要为==技术壁垒==，下游不同产品及用途对于铝型材的 合金配方、生产设备等均有差异化的要求，尤其是在合金配方、制造 技术、工艺流程优化、经验等方面需要长时间的积累和尝试，对于新进入者的产品技术水平、研发配合能力提出较高的要求。
对于建筑铝型材厂家转型做光伏铝边框，这里面涉及到一个两个门槛， 第一个就是它的设备，用于做建筑型材的挤压设备相对来说==精度不高==， 它在转型的过程当中就需要==新建产能==，用已有的设备转型做光伏铝边 框是不行的。第二个就是在它的后道的表面处理工艺上，建筑铝型材 的表面处理一般是表面喷涂工艺，光伏铝型材基本上都是氧化工艺。 这两种表面处理工艺是不同的。
问题 5、您刚才提到一个组件进行提升，可能也就是一个两三年就会完 成，后面我们大概就是像在隆基这种大客户里面可能的一个目标的市 场率大概是在一个什么样的位置，包括他们自己从他们自身的角度， 让您觉得他们能接受我们做到一个什么样的占有率？
答：据我们向下游客户了解，他们也会考虑他们的整个供应链的采购 安全性风险，下游客户对我们实际上是每年都会做沟通和交流，正常 情况下单个供应商占占采购总额的份额一般情况下==不会超过 30%==。如 果超过 30%，会对供应商进行充分的认证，以保证采购的安全性。
问题 7、未来公司细分产品的结构中铝部件是否占据较大份额？
答：是的，公司未来会在部件级产品上下功夫，未来会减少工业铝型 材的销售，加大铝部件产品的开发和销售，提升公司的盈利水平。
问题 8、光伏铝型材和铝部件的加工费差距大概是什么水平？
答：加工费差距约在 1300-1500 元/吨，==净利差异约在 500-600 元/吨==， 主要是铝部件产品将铝型材经精锯、冲压、CNC 加工中心及表面处理 等工艺进一步加工后，可直接用于产品组装的铝制品零部件或产品， 因此加工费较高。
问题 11、请公司介绍下未来产能的规划情况？
答：公司的目标是在未来 3-5 年成为光伏铝边框市场的细分龙头，新能 源光伏的快速发展对公司也提出了扩产的需求。公司募投项目预计年 底之前完成验收并达产，结合现有的产能以及年产 2 万吨高端建筑铝 型材的规划，公司预计 2022 年==产能达到 20 万吨==。公司会根据下游客 户的需求，将进一步规划和扩张产能。
问题 13、隆基股份的导入契机是什么？
答：首先是我们服务的客户晶科能源等知名企业的示范作用，其次还 是通过我们的技术，参与到隆基股份的产品应用场景，==满足客户降本 的需求==。综合服务和产品质量等因素，成为隆基股份认证的合格供应 商。
问题 17、公司明年的产能规划是多少？ 答：公司正在逐步实施扩产计划，计划明年能够实现==月产 2 万吨==的规 模。
问题 6、隆基股份占公司多少量？公司占隆基多少份额？ 答：公司现在每个月可以供应隆基股份 2,000 吨左右的铝边框， 约占其对外总==采购额的 10%==。（9月份的调研）
湘潭电化002125，目前股价13.4，主营电解二氧化锰，看好原因：
1、磷酸锰铁锂有开发前景。
磷酸锰铁锂（LMFP）作为磷酸铁锂（LFP）电池技术升级的方向之一，较之铁锂电池，磷酸锰铁锂可使电池能量密度提升15%以上，目前仍需一年左右认证周期，之后将大规模上量。
2、钠离子电池正极材料——普鲁士白为含锰材料，钠电池有望成为主要储能电池，替代一部分磷酸铁锂电池。
只要效率高，技术难点在未来都是可以突破的，像单晶硅取代多晶硅，异质结取代PERC，都只是效率上提升了几个百分点而已，技术难点和成本高的劣势都可以破除。可以持有1~2年，目标价不好说，未来一年翻一倍应该没问题，红星发展也是做锰材料的，同样看好。
泰胜风能300129，股价在10块钱上下已经震荡3个月，风电已经进入补贴期，进入平价上网阶段，。
*ST天龙300029，股价低于6块时尽管全仓买入。
摘帽条件中净利润与收入指标大概率达标，只有净资产为负还未达标，3季度净资产为-1769.万，这可能是最大的难点，实在不行就增资扩股。
新乡化纤000949，很可能已经过了周期顶点了，不看好了。
浩通科技301026，一直在观察中，走势跟有色金属指数相关性大，跟固废处理指数相关性小，股价持续被低估中，有色金属没有行情，它也不会有行情的，没有利好政策它也不可能起飞的。